Posco홀딩스, 철강| 내수 시장부터 회복 기대

POSCO홀딩스 주식 분석 보고서

📊 차트 종합 브리핑

1. 현재 상태 요약

🟡 현재 상태: 중장기 상승 추세 속 단기 혼조

핵심 요약: 장기(월봉) 추세는 상승 전환을 시도 중인 가운데, 중기(주봉)와 단기(일봉)적으로는 매물대 저항에 부딪혀 혼조 국면에 진입한 모습입니다.

2. 타임프레임별 추세 분석

[장기-월봉]

2023년 하반기 이후 장기 하락 추세를 벗어나 2024년 중반부터 상승 흐름을 보이고 있으나, 과거 고점대 매물 소화 과정이 필요합니다.

[중기-주봉]

5주선 지지를 받으며 완만하게 우상향하는 추세는 유효하나, 최근 60주선 부근에서 저항을 받는 모습입니다.

[단기-일봉]

20일선과 60일선이 수렴하며 방향성을 탐색하는 혼조세를 보이며, 볼린저밴드 중심선 부근에서 횡보하고 있습니다.

💡 종목 인사이트 및 동향 (펀더멘탈 & 뉴스)

1. 펀더멘탈 분석

• 유안타증권 리포트에 따르면, 포스코홀딩스는 철강 사업을 기반으로 하고 있으며, 3분기에는 철강 제품 판매량이 소폭 증가하고 원재료 투입원가 하락에 힘입어 영업이익이 개선될 것으로 전망됩니다. 이차전지소재 부문은 리튬 가격 반등으로 영업손실 규모가 감소할 것으로 보입니다.
• 회사의 2025년 예상 영업이익은 2.66조 원, 지배순이익은 1.40조 원으로 추정됩니다. 현재주가는 281,500원이며, 목표주가는 440,000원으로 제시되어 약 56%의 상승 여력이 있는 것으로 분석됩니다.

2. 업황 및 주요 동향

• 미국의 수입 철강 관세 상향 조정으로 한국의 미국향 철강 수출량이 감소하는 부정적인 영향을 받고 있으나, 한국의 수입산(중국 & 일본) 열연에 대한 잠정조치가 9월 중 내려질 것으로 예상되어 내수 시장에서는 수입산 물량 감소 및 가격 상승 효과가 10월부터 나타날 것으로 보입니다. 이는 국내 철강 시장점유율 확대에 긍정적으로 작용할 수 있습니다.
• 중국 철강제품의 내수 가격은 최근 소폭 상승 후 횡보하는 모습을 보이고 있습니다.

3. 최근 주요 뉴스/공시

• 최근 포스코이앤씨의 안전사고 여파로 공사 중단 등이 발생하여 영업손실이 확대될 것으로 추정됩니다.

📊 주요 지표 시각화 ✨

POSCO홀딩스의 핵심 재무 지표와 차트 지표를 한눈에 보기 쉽게 정리했습니다. 아래 인포그래픽을 통해 회사의 현재 상태를 빠르게 파악해보세요!

💰

2025년 예상 매출액

69.1조 원

2024년 대비 4.9% 감소 예상

📈

2025년 예상 영업이익

2.66조 원

2024년 대비 22.5% 증가 예상

🛡️

부채비율(2025년)

66.3%

안정적인 재무 상태

📊

현재 주가

285,000원

일봉 차트 기준

🎯

목표 주가

440,000원

유안타증권 BUY 의견

⬆️

MACD 지표

-5,316.25

0선 아래에서 시그널선과 간격이 좁음

💪

RSI 지표

44.35

중립 구간(30-70)에 위치

🗺️ 분석 차트 가이드 (핵심 포인트)

제가 분석한 핵심 내용을 사용자의 차트 위에서 직접 찾아보실 수 있도록 안내해 드립니다. 아래 설명을 따라 차트에 가상의 선과 표시를 해보세요.

(긍정 신호 지점):

• [일봉] 지지 캔들: 2024년 2월, 4월, 6월에 최저점 227,500원 부근에서 아래꼬리를 길게 달고 반등하는 캔들들을 확인하세요.
• [일봉] DMI 전환: 2024년 6월, DMI 지표에서 +DI 선이 -DI 선을 상향 돌파하며 주가 상승의 시발점이 되었던 지점을 확인하세요.
• [주봉] 20주선 지지: 2024년 상반기 내내 주가가 20주선 위에서 움직이며 안정적인 흐름을 유지했던 구간을 확인하세요.

(부정 신호 지점):

• [일봉] 고점 저항: 2023년 7월과 2024년 7월에 350,000원 부근에서 상승이 막혔던 지점을 확인하세요.
• [일봉] 횡보구간: 최근 주가가 285,000원 부근에서 20일선과 60일선 사이를 횡보하는 구간을 확인하세요.

(주요 가격대):

• 핵심 지지선: 275,000원 (최근 횡보구간의 하단 지지선 및 20일선 부근)
• 1차 저항선: 315,000원 (일봉상 볼린저밴드 상단 및 매물대)
• 장기 목표 저항선: 440,000원 (유안타증권 목표주가)

📈 기술적 분석 (타임프레임별)

[일봉 분석 (단기 관점)]

• 이동평균선: 20일선과 60일선이 수렴하며 정배열에서 역배열로 전환되려는 초기 단계로, 단기 방향성을 예측하기 어려운 혼조세입니다.
• MACD: MACD 오실레이터가 0선 근처에서 등락을 거듭하며 상승/하락 동력이 약화된 상태입니다.
• RSI: RSI 지표가 44.35로 30-70선 사이의 중립 구간에 위치하여 과매수/과매도 신호가 없는 상태입니다.
• 거래량: 최근 주가 횡보 구간에서 거래량이 눈에 띄게 감소하며 매수세와 매도세 모두 관망하는 분위기입니다.

[주봉 분석 (중기 관점)]

• 이동평균선: 5주선이 20주선 위에 위치하며 중기적으로는 상승 추세를 유지하고 있습니다.
• 캔들/패턴: 직전 주에 긴 아래꼬리 캔들이 나오며 하락을 멈추려는 시도가 있었지만, 이후 뚜렷한 상승 캔들이 나오지 않아 관망세가 우세합니다.
• MACD: MACD가 0선 위에서 양의 값을 유지하고 있어 중기 추세는 아직 긍정적입니다.
• 매물대: 현재가 부근인 270,000~290,000원대에 매물이 집중되어 있어 추가 상승을 위해서는 매물 소화 과정이 필요해 보입니다.

[월봉 분석 (장기 관점)]

• 추세: 2023년 하반기 이후 장기 하락 추세의 바닥을 확인하고 완만한 상승 추세로 전환하려는 움직임이 뚜렷합니다.
• 거래량: 2023년 7월 급등 당시 대량 거래량이 발생하며 장기적인 추세 전환의 신뢰도를 높였습니다.
• 패턴: 긴 하락 기간 이후 저점 횡보를 거치며 '바닥 다지기' 패턴을 완성하고 있습니다.
• 이동평균선: 2023년 1월에 5월선이 20월선을 골든크로스하며 장기적 상승 추세로의 전환을 시도하고 있습니다.

📋 매매 전략 시나리오

전략 구분	진입 조건 (Entry)	손절 원칙 (Stop-loss)	목표가 (Target)
🚀 적극적 전략	일봉상 20일선과 60일선이 다시 정배열을 형성하며 **300,000원**을 강하게 돌파 후 지지하는 것을 확인 후 진입	일봉상 275,000원을 종가상 이탈 시 즉시 손절	1차: 315,000원 (일봉 볼린저밴드 상단) **2차:** 350,000원 (일봉 직전 고점)
🛡️ 보수적 전략	현재는 관망. **일봉상 조정이 나와 주봉 20주선(약 265,000원) 근처까지** 눌림을 준 후, 하락을 멈추는 양봉 캔들을 확인하고 분할 매수	매수 평단가 대비 -5% 또는 **주봉상 전저점(227,500원)** 이탈 시 손절	1차: 295,000원 (일봉 60일선) **2차:** 320,000원 (중기 매물대 상단)

📅 추후 관찰 포인트

단기 체크포인트 (3-5일 내):

• 20일선과 60일선 지지 여부 및 이평선 이탈 여부 관찰
• 거래량의 유의미한 변화 추이 (급증 또는 급감) 관찰

중기 이벤트 (2-4주 내):

• 315,000원대 매물대 돌파 시도 및 성공 여부 확인
• 주봉 5주선과 20주선의 간격 변화 및 추세 유지 여부

업데이트 시점:

• 즉시 재분석 필요: 핵심 지지선(275,000원) 이탈 또는 목표가(350,000원) 도달 시
• 정기 점검: 2주 후 주봉 마감 이후 중기 추세 재확인
• 이벤트 기반: 주요 실적 발표나 업황 변화 시

💡 최종 결론

최종 전략 제안: 결론적으로, 포스코홀딩스는 장기적으로 바닥을 다지고 상승 추세로 전환하려는 긍정적인 신호들이 보이지만, 단기적으로는 매물대 저항과 관망세로 인해 혼조 국면에 있습니다. 따라서 현재 가격대에서 무리한 추격 매수보다는, 보수적 전략에 따라 20주선 근처까지의 '눌림목'을 기다리는 것이 더 안전한 접근법으로 판단됩니다.

⚠️ 면책 조항: 본 분석은 AI가 생성한 참고용 초안으로, 사실과 다른 정보가 포함될 수 있습니다. 동일한 차트를 여러 증권전문가가 분석해도 각자 다른 관점과 결론을 제시하는 것처럼, AI 분석 역시 매번 해석 방식이나 강조점이 달라질 수 있습니다. 따라서, 제시된 모든 내용은 반드시 본인의 차트에서 직접 검증해야 하며, 투자의 최종 결정과 책임은 사용자 본인에게 있습니다.